Биржевые фонды ETF эффективно используются инвесторами со всего мира уже свыше 15 лет. Это очень удобный финансовый инструмент с точки зрения возможности проведения любых операций с вложениями по секторам мировой экономики и странам.
Одним из самых известных биржевых фондов, основанном на российских фондовых индексах, является RSX — Market Vectors Russia ETF.
История образования фонда Market Vectors Russia ETF
Управляющая компания Market Vectors в 2007 году основала одноименный фонд для осуществления вложений в депозитарные расписки и акции российских юридических лиц, или организаций, чьи активы в размере свыше половины размещены на территории Российской Федерации.
Индексный фонд торгуется в США. Уже по итогам первого года существования он включал свыше сорока российских эмитентов.
Главная цель фонда – максимально точная имитация рынка ценных бумаг России с охватом компаний, осуществляющих публичные торги и имеющих достаточно высокий уровень ликвидности и показатель капитализации свыше 150 миллионов долларов.
Длительное время это было единственное учреждение на базе ETF, нацеленное на российский фондовый рынок.
Критерии отбора акций, входящих в фонд RSX
Для включения в Фонд компании должны отвечать следующим критериям:
- Иметь достаточный объем средств.
- Отвечать параметру стоимости привлечения.
- Соблюдать срок для аккумулирования средств.
- Соответствовать требованиям публичности.
- Соблюдать требования по объему торгов в сутки (показатель за предшествующие шесть месяцев не должен опускаться ниже значения 1 миллион рублей).
Важным критерием отбора является влияние внешних факторов и тот факт, насколько хорошо компания себя «чувствует» в микроклимате на публичном и долговом рынке.
Структура RSX Market Vectors и основные эмитенты
Базисом структуры фонда является показатель DАX globаl Russiа. Он относится к категории показателей, взвешенных по капитализации. Рассчитывается самой биржевой структурой и провайдером Deutsche Borse АG.
Основными эмитентами фонда являются компании отечественного сектора природных ресурсов, финансов и телекоммуникативной сферы.
Выполнили все условия и прошли листинг фонда финансовые субъекты, которые традиционно считаются привлекательными для инвестиций – Лукойл, Газпром, Сбербанк и Роснефть. Их процентная доля составляет 7-9 % на каждого.
Риски вложения денег в RSX
Учитывая сложившуюся геополитическую ситуацию и внутренние государственные процессы, инвестирование в RSX нельзя назвать безрисковым.
- Низкие показатели «цена-прибыль».
- Высокий уровень коррупции и нестабильность экономических показателей.
- Вероятность использования интересов компании рядом чиновников в своих целях.
- Низкий уровень доверия к рынку.
- Все риски, свойственные для развивающихся стран.
Преимущество вложения денег в RSX в отличии от банковских вкладов
Неоспоримым преимуществом трейдинга с помощью RSX является высоколиквидность акций и депозитарных расписок.
Доходность такого вида инвестирования является одной из самых высоких, что в разы превышает банковские проценты по вкладам.
Существенным преимуществом является тот факт, что актив имеет статус внешнего инструмента по отношению к российскому рынку. Это означает наличие возможности обходить внутренние риски и негативные проявления.