Биржевые фонды — ETF

В последние несколько лет широкую популярность получили биржевые фонды — ЕTF. На результативность и перспективность этого инвестиционного направления указывает постоянный рост стоимости акций.На сегодняшний день ETF имеется фактически на каждый индекс.

Что такое ETF фонды?

Фонды ETF представляют собой разновидность ИФ, характерной особенностью которых является торговля акций на бирже.

Это так называемая корзина со множеством акций торгуется как единая ценная бумага, прослеживая показатели индекса.Приобретаться могут любые легальные биржевые активы.

В подавляющем большинстве случаев составы различных фондовых индексов копируются. Учитывая, что это не активы, а величины – на них создаются деритивы, например фьючерсы.

Биржевые фонды ETF выставляют свои акции как стандартные ценные бумаги. Их стоимость варьируется от нескольких центов до сотни долларов.

Какие бывают биржевые фонды?

Существует три основных класса ETF:

  • Общий инвестиционный трастовый.
  • Открытый взаимный (имеет возможность реинтервировать доходы и предоставлять бумаги в долг).
  • Биржевый траст доверителя (не имеет возможности реинтервировать доходы).

С развитием рынка другие формы, такие как БИФ, функционирующие на товарном и сырьевом рынке или специализирующиеся на фьючерсах.

Чем отличаются акции от биржевых фондов?

Основные отличительные характеристики:

  • БИФ – это портфель ценных бумаг, а не одна единица, в отличие от акции. Он формируется профессионально подготовленными участниками, что увеличивает вероятность прибыли.
  • Долгосрочные инвесторы, выбрав правильный биржевой ИФ, освобождают себя от обязанности самостоятельно формировать пакет акций.
  • Главная отличительная особенность – инвестор не обязан платить за управление портфелем.
  • Высокая ликвидность, обеспечиваемая маркет-мейкерами. На биржевых фондах высокие спреды встречаются очень редко.
  • Такие фонды, как правило, позволяют купить минимальное количество акций, одну например, без установления залоговых обязательств.

Преимущества вложений денег в биржевые фонды

  • Гибкость финансового инструмента.
  • Минимальный уровень риска.
  • Прозрачность портфеля. Инвестор всегда знает его состав благодаря тому, что копируются основные индексы стран.
  • Система встроенной диверсификации.
  • Возможность своевременного и постоянного контроля за состоянием портфеля.
  • Высокая степень ликвидности за счет того, что участники не ограничиваются одним единственным брокером.

Куда лучше вложить деньги: в фонд ETF или в фондовый индекс?

Спецификой рассматриваемых фондов является фактическое копирование фондовых индексов различных стран.

Учитывая свободный оборот акций на бирже, высокий уровень ликвидности, профессиональное управление, минимальные финансовые риски, а также фактор минимальной затраты времени инвестирование в ETF видится более выгодным и привлекательным.

Как рассчитывается стоимость ETF фондов?

Биржевые фонды ETF фактически имеют стоимость тройной цены:

  • биржевой;
  • стоимости по итогам дня, высчитанной из расчета чистых активов фонда;
  • внутридневной (расчет производится исходя из стоимости чистых активов за день).

Дисконтная и премиальная система в работе с такими фондами малоощутима.

Крупнейшие мировые ETF фонды

Общее количество биржевых фондов ETF в мире превысило количество в 5 тысяч единиц с совокупным объемом капитализации свыше 4 триллионов долларов. Не все из них являются высоколиквидными.

На начальных стадиях деятельности могут встречаться и высокие спреды, и ключевые показатели ниже среднего.

На мировой арене определились лидеры, которые стабильно входят в пятерку лучших биржевых фондов по показателю капитализации. Среди них:

  • Invеsсо Pоwer Shares с показателем капитализации свыше 15 миллиардов долларов;
  • Wоrld Equitу Benchmаrк Shares – 13, 5 миллиардов долларов;
  • Stаtе Strееt Global Аdvisors – 13 миллиардов долларов;
  • ProShares с показателем свыше 9 миллиардов долларов;
  • First Trust – 8,7 миллиардов долларов.

Биржевой индексный фонд России

Первые индексные биржевые фонды ETF появились на российском рынке в 2004 году. Они максимально прочно закрепляют свои позиции в условиях современной непростой экономической ситуации.

Ведущими фондовыми индексами России являются РТС и ММВБ. По итогам прошедшего года отечественные биржевые инвестиционные фонды заработали прибыль 66,5 и 47,5 % соответственно.

В ряде случаев наблюдался факт обгона темпов роста индексов как таковых. Причиной этому служит грамотная тактическая позиция и профессионализм управления портфелем.

Это еще раз подтверждает такие преимущества как высокий уровень ликвидности и получение существенной выгоды по сравнению с другими видами инвестирования.


Понравилось? Поделиться с друзьями:
Хотите узнать сколько я заработал в этом месяце на инвестициях? Читайте ежемесячный отчет о доходах за Октябрь 2017 года. Смог я, сможете и Вы!

Ваш отзыв

Подписка на рассылку

Что это даст?